طلا بخریم یا بفروشیم؟

وب‌گاه اقتصاد نیوز 1404/07/21 - 10:38 مشاهده در مرجع

اقتصادنیوز: این پیش بینی مهم از قیمت طلا و دلار را بخوانید.

به گزارش اقتصادنیوز، با کاهش سطح تنش‌های منطقه‌ای و انتشار نشانه‌هایی از تعدیل فضای سیاسی، بازار ارز و طلا هفته را با عقب‌نشینی آغاز کردند. افت نرخ دلار و کاهش محسوس در بهای سکه و طلای 18 عیار، از بازتاب‌های نخستین این آرامش نسبی است؛ هرچند تحلیلگران تأکید دارند که این تحرک بیشتر ماهیتی کوتاه‌مدت دارد و نمی‌توان آن را نشانه‌ای از تغییر پایدار در مسیر متغیرهای بنیادین اقتصاد دانست.

واکنش مقطعی بازار ارز به فضای دیپلماتیک

نرخ دلار در نخستین روز کاری هفته در محدوده 112 هزار تومان بسته شد؛ سطحی که حدود دو‌هزار تومان پایین‌تر از میانگین هفته گذشته قرار دارد. معامله‌گران می‌گویند کاهش نرخ عمدتاً تحت‌تأثیر دو عامل بوده است: نخست، ثبات نسبی در عرضه اسکناس از سوی بازارساز، و دوم، فروکش کردن تقاضای هیجانی ناشی از تحولات سیاسی اخیر.

در روزهای پیشین، بخش قابل‌توجهی از خریدها با انگیزه سفته‌بازی و حفظ ارزش دارایی‌ها انجام می‌شد، اما با عقب‌نشینی التهاب سیاسی، تقاضای احتیاطی کاهش یافت. در نتیجه، بازار وارد فاز آزمون کف‌های قیمتی شد و اکنون، نرخ دلار در بازه 111 تا 113 هزار تومان در حال نوسان است.

تحلیلگران بر این باورند که تا زمانی که جریان عرضه ارز در صرافی‌ها پایدار بماند و سیگنال تازه‌ای از سوی سیاست یا تجارت خارجی مخابره نشود، دامنه نوسان دلار محدود خواهد بود. در مقابل، هرگونه افزایش تقاضای تجاری یا کاهش مداخله بازارساز می‌تواند موقتاً نرخ را تا محدوده 112 هزار و 700 تومان بالا ببرد.

بازار طلا زیر سایه دو متغیر: دلار داخلی و اونس جهانی

هم‌زمان با افت نرخ ارز، بازار طلا و سکه نیز در سراشیبی قرار گرفت. تعطیلی بازارهای جهانی در پایان هفته میلادی و کاهش دلار در بازار آزاد، دو عامل هم‌جهتی بودند که معاملات بازار فلز زرد را در مسیر نزولی قرار دادند.

طلای 18 عیار در معاملات یکشنبه به حدود 10 میلیون و 750 هزار تومان کاهش یافت و سکه امامی نیز به کانال 112 میلیون تومان عقب‌نشینی کرد. افت قیمت در تمام قطعات سکه مشهود بود و فضای معاملاتی به سمت رکود نسبی رفت.

با این حال، کارشناسان یادآور می‌شوند که روند نزولی فعلی بیشتر «اصلاح طبیعی» پس از رشدهای پی‌درپی هفته گذشته است. به‌ویژه در صورتی که اونس جهانی طلا در بازگشایی روز دوشنبه به مسیر صعودی بازگردد، احتمال توقف افت قیمت‌ها در بازار داخلی نیز وجود دارد.

در سوی مقابل، اگر ثبات نرخ دلار در محدوده 111 تا 113 هزار تومان تداوم یابد و اونس جهانی در محدوده 4017 دلار باقی بماند، انتظار می‌رود بازار طلا در کوتاه‌مدت نوسانی آرام و محدود را تجربه کند.

حراج طلا و تلاش برای هدایت تقاضا به مسیر رسمی

در کنار تحولات قیمتی، سیاست‌گذار نیز در تلاش است تا با استفاده از ابزارهای جدید، جریان تقاضا را از بازار غیررسمی به بازارهای تحت نظارت هدایت کند. برگزاری صد و بیست‌ونهمین حراج شمش طلا در مرکز مبادله ایران، با شرط وجه‌الضمان یک‌میلیارد تومانی، یکی از نشانه‌های این سیاست است.

این اقدام می‌تواند در کوتاه‌مدت موجب کاهش فشار بر بازار آزاد و تعدیل نوسانات قیمتی شود، هرچند کارشناسان تأکید دارند که تأثیر پایدار چنین سیاست‌هایی منوط به شفاف‌سازی مسیر عرضه و بازگشت ارز حاصل از صادرات است.

سیاست ارزی در آستانه بازتعریف

دیدار اخیر رئیس‌کل بانک مرکزی با فعالان حوزه فین‌تک و اقتصاد دیجیتال نیز حامل پیام مهمی برای بازار بود. محمدرضا فرزین در این نشست با تأکید بر این‌که «خروج سرمایه خط قرمز بانک مرکزی است»، عملاً از تلاش سیاست‌گذار برای مدیریت جریان سرمایه و تعامل با بخش نوآور اقتصاد خبر داد.

چنین رویکردی، اگر در قالب سیاست‌های پایدار و همراه با مشوق‌های تولیدی پیگیری شود، می‌تواند در کاهش فشار تقاضای ارزی نقش‌آفرین باشد. با این حال، استمرار چالش‌هایی نظیر تعدد کارت‌های اجاره‌ای، تاخیر در بازگشت ارز صادراتی و شکاف میان نرخ رسمی و آزاد، همچنان از موانع تحقق ثبات پایدار ارزی محسوب می‌شود.

بازار میان امید سیاسی و واقعیت اقتصادی

بازار ارز و طلا در مقطع کنونی در نقطه تعادل موقتی قرار گرفته‌اند؛ تعادلی که بر دوش امید به ثبات سیاسی و واقعیت شکننده اقتصادی استوار است. نشانه‌های آرامش در منطقه می‌تواند فضای انتظارات را در کوتاه‌مدت تعدیل کند، اما تا زمانی که مسائل بنیادی همچون تورم مزمن، محدودیت در دسترسی ارزی، و کسری بودجه ساختاری پابرجاست، پایداری این آرامش بعید به نظر می‌رسد.

در نتیجه، کارشناسان توصیه می‌کنند که روند فعلی بیش از آنکه نشانه آغاز دوره‌ای از ثبات باشد، باید به‌عنوان «وقفه‌ای در مسیر نوسانات بزرگ‌تر» تعبیر شود؛ وقفه‌ای که احتمالاً تا زمان شکل‌گیری سیگنال جدید در عرصه سیاسی یا سیاست‌های پولی دوام خواهد داشت.

دلار در مرز تعادل؛ آزمون حمایت 111 هزار تومانی و نگاه‌ها به مقاومت 112 هزار و 800 تومان

روز گذشته قیمت دلار آزاد معاملات را با گپ منفی 1150 تومانی در نرخ 111 هزار و 950 تومان بازگشایی کرد و با روند نزولی تا سطح 111 هزار و 400 تومان پایین آمد سپس با تغییر روند صعودی شد و به کانال 112 هزار تومان وارد شد و در نهایت 112 هزار و 100 تومان بسته شد.

تحلیلگران فنی معتقدند بازار ارز در حال حاضر در فاز اصلاحی کوتاه‌مدت قرار دارد و سطح 111 هزار تومان به‌عنوان حمایت کلیدی روزهای آتی تلقی می‌شود. در صورتی که دلار این سطح را از دست بدهد، احتمال افت تا محدوده 110 هزار و 500 تومان نیز وجود دارد.

در سوی مقابل، مقاومت اصلی بازار در محدوده 112 هزار و 800 تا 113 هزار تومان قرار دارد. کارشناسان می‌گویند عبور از این محدوده تنها در صورت رشد تقاضای تجاری یا کاهش عرضه صرافی‌های رسمی ممکن است.

به گفته تحلیلگران، تا زمانی که سیگنال تازه‌ای از سیاست‌گذار یا تحولات منطقه‌ای به بازار مخابره نشود، نوسانات دلار در دامنه 111 تا 113 هزار تومان ادامه خواهد داشت و بازار در محدوده تعادلی موقتی نوسان می‌کند.

طلای جهانی در مدار صعود؛ چشم‌ها به مقاومت 4075 دلار

قیمت طلای جهانی پس از تعطیلات دو روزه آخر هفته جهانی و ثبات در نرخ 4017 دلار، بامداد امروز با گپ مثبت بازگشایی شد و تا نرخ رکوزد یعنی 4059 دلار بالا رفت و در لحظه نگارش این گزارش در نرخ 4053 دلار در معامله بود.

تحلیلگران تکنیکال معتقدند طلا در حال حاضر در یک فاز شتاب‌دار صعودی قرار دارد، اما واگرایی‌های جزئی در شاخص RSI و حجم معاملات می‌تواند نشانه‌ای از آغاز یک اصلاح کوتاه‌مدت باشد. سطح 4035 دلار به‌عنوان حمایت نخست شناخته می‌شود و در صورت شکست آن، احتمال عقب‌نشینی تا 4015 دلار نیز وجود دارد.

در مقابل، منطقه 4075 تا 4085 دلار مقاومت مهم روانی محسوب می‌شود و عبور پایدار از آن می‌تواند مسیر رشد تا محدوده 4120 دلار را فعال کند.

به گفته کارشناسان، تا زمانی که اونس جهانی بالای مرز 4000 دلار تثبیت‌شده باقی بماند، روند میان‌مدت همچنان صعودی و تحت حمایت سیاست‌های انبساطی فدرال‌رزرو ارزیابی می‌شود.

آبشده در مرز تعادل؛ چشم بازار به حمایت 46 میلیون و مقاومت 47 میلیون

روز یکشنبه قیمت طلای آبشده معاملات را با گپ منفی یک میلیون و 35 هزار تومانی، در نرخ 46 میلیون و 595 هزار تومان بازگشایی کرد و با روند نزولی تا کف این کانال پایین آمد و در میانه روز با تغییر روند صعودی شد و مسیر رفته را بازگشت و در نرخ 46 میلیون و 605 هزار تومان قرار گرفت.

به گفته تحلیلگران فنی بازار طلا، نمودار آبشده در حال حاضر در فاز تثبیت میان‌مدت قرار دارد و حمایت کلیدی کوتاه‌مدت در محدوده 46 میلیون تومان قرار گرفته است. شکست این سطح می‌تواند مسیر اصلاحی تا 45 میلیون و 750 هزار تومان را فعال کند.

در مقابل، مقاومت مهم در محدوده 46 میلیون و 950 تا 47 میلیون و 100 هزار تومان قرار دارد. عبور پایدار از این سطح، سیگنال ادامه روند صعودی و بازگشت به کانال 47 میلیون تومانی را صادر خواهد کرد.

تحلیلگران می‌گویند در شرایط فعلی، جهت‌گیری آبشده بیش از آن‌که تابع نوسانات اونس جهانی باشد، از تحرکات نرخ دلار در بازار آزاد و انتظارات معامله‌گران داخلی اثر می‌پذیرد. تا زمانی که دلار در محدوده 111 تا 113 هزار تومان نوسان کند، روند آبشده نیز در دامنه فشرده 46 تا 47 میلیون تومان باقی خواهد ماند و بازار در حالت انتظار برای سیگنال بعدی خواهد بود.

قیمت طلای 18 عیار در کانال 10و7 میلیون تومانی

هر گرم طلای 18 عیار معاملات خود را با گپ منفی 190 هزار تومانی در نرخ 10 میلیون و 641 هزار تومان آغاز کرد و با افزایش در نرخ 10 میلیون و 758 هزار تومان بسته شد.

سکه امامی در مسیر اصلاح؛ نبرد قیمت میان حمایت 111 میلیون و مقاومت 113 میلیون تومان

روز گذشته قیمت سکه امامی معاملات را با گپ منفی 600 هزار تومانی در نرخ 113 میلیون و 500 هزار تومان آغاز کرد و با روند نزولی دو کانال پایین آمد و در نرخ 111میلیون و 900 هزار تومان قرار گرفت سپس با تغییر روند صعودی شد و تا کف کانال 113 میلیون تومان بالا رفت و در نرخ 112 میلیون و 800 هزار تومان معاملات را به پایان برد.

معامله‌گران فنی معتقدند بازار سکه در حال حاضر در فاز اصلاح موقت پس از رشدهای سریع هفته گذشته قرار دارد. از دید تکنیکال، سطح 111 میلیون و 500 هزار تومان به‌عنوان حمایت کلیدی کوتاه‌مدت شناخته می‌شود و شکست این سطح می‌تواند راه را برای افت تا محدوده 110 میلیون و 800 هزار تومان باز کند.

در مقابل، محدوده 113 میلیون و 300 تا 113 میلیون و 800 هزار تومان مقاومت مهم روزانه محسوب می‌شود. عبور پایدار از این سطح، نشانه‌ای از بازگشت تقاضای سرمایه‌ای و احتمال حرکت دوباره به سمت کانال 114 میلیون تومان خواهد بود.

به گفته فعالان بازار، رفتار سکه در روزهای اخیر بیش از هر چیز تحت‌تأثیر انتظارات کوتاه‌مدت از نرخ دلار داخلی و رفتار طلا در بازار جهانی است. با این حال، بخش قابل‌توجهی از معامله‌گران اعتقاد دارند که سکه در حال حاضر در محدوده‌ای قرار گرفته که نه جذاب برای خرید هیجانی است و نه برای فروش گسترده؛ از این‌رو، بازار احتمالاً طی روزهای آینده در دامنه‌ی 111 تا 113 میلیون تومان نوسان محدود خواهد داشت تا سیگنال جدیدی از سمت ارز یا اونس جهانی دریافت کند.

کاهش قیمت سکه‌های خرد

قیمت نیم سکه معاملات خود را با گپ منفی 500 هزار تومانی در نرخ 59 میلیون و 600 هزار تومان استارت زد و در ابتدا روند نزولی در پیش گرفت و تا سطح 58 میلیون و 900 هزار تومان پایین آمد و سپس با تغییر روند صعودی شد و تا نرخ 59 میلیون و 200 هزار تومان بالا رفت و در نهایت 58 میلیون و 900 هزار تومان بسته شد.

قیمت ربع سکه معاملات خود را با گپ منفی در نرخ 33 میلیون و 400 هزار تومان بازگشایی کرد و بین نرخ بازگشایی و 33 میلیون و 300 هزار تومان در نوسان بود و در پایان در کف این کانال قرار گرفت.

هر سکه گرمی نیز معاملات خود را در نرخ 17 میلیون تومان استارت زد و با کاهش در نرخ 16 میلیون و 900 هزار تومان بسته شد.

همچنین بخوانید

ما را در شبکه‌های اجتماعی دنبال کنید